Thông báo mới này nằm trong kỳ vọng của thị trường về việc hạn chế sản xuất thép thô hàng năm của Trung Quốc. Tuy nhiên, mức độ không chắc chắn của quy định này đã tác động tới ngành thép cũng như mang lại những ý kiến trái chiều đối với thị trường.
Điều chỉnh sản lượng thép thô để phù hợp với quá trình khử cacbon và nhu cầu thép
Năm 2021 và 2022, Chính phủ Trung Quốc yêu cầu giảm sản lượng thép thô hàng năm để tuân thủ các mục tiêu trung hòa carbon và đỉnh carbon trong nước.
Tuy nhiên, thông báo chính thức vào ngày 03/04 của NDRC chỉ tập trung vào việc điều chỉnh sản lượng thép thô cho các nhà máy thép để giải quyết vấn đề giá cả và nhu cầu thép, thay vì trực tiếp giảm tổng khối lượng trong toàn quốc gia.
Một thương nhân có trụ sở tại Hạ Môn cho biết: “Thông báo này là một dấu hiệu cho thấy Chính phủ muốn nhận thức chi tiết về năng suất thép do những lo ngại về giảm nhu cầu thép và chuẩn bị để tránh mọi tình huống tồi tệ hơn đối với các nhà máy thép trong thời gian còn lại của năm 2024”.
Sản lượng thép thô của Trung Quốc giảm 2,8% so với cùng kỳ xuống 1,035 tỷ tấn vào năm 2021 và giảm 1,64% so với cùng kỳ xuống 1,018 tỷ tấn vào năm 2022. Năm 2023, sản lượng thép thô không thay đổi so với khối lượng năm 2022, theo dữ liệu từ Cục Thống kê Quốc gia (NBS).
Chính phủ sẽ tiếp tục tập trung vào việc tiết kiệm năng lượng và giảm lượng khí thải carbon trong quá trình điều chỉnh sản lượng thép thô để phù hợp với mục tiêu khử carbon của đất nước.
Thông báo cũng cho biết cách hỗ trợ các công ty sản xuất thép chất lượng cao và tiếp tục trấn áp các nhà máy có năng lực sản xuất thép kém hiệu quả và bất hợp pháp để điều chỉnh sản lượng thép thô hàng năm.
Một số nguồn tin thị trường cho biết, NDRC đã công bố điều tra chi tiết các nhà máy sản xuất thép trên toàn quốc, có thể sẽ cắt giảm sản lượng bằng cách đóng cửa các cơ sở cụ thể.
Ngay trước thông báo chính thức, Hiệp hội Sắt thép Trung Quốc đã kêu gọi các nhà máy thép giảm sản xuất thép để xây dựng cơ cấu cung cầu cơ bản lành mạnh vào ngày 28/3, do tiêu thụ và giá thép liên tục giảm trong lĩnh vực bất động sản và tiến độ các dự án cơ sở hạ tầng chậm.
Theo dữ liệu của NBS, sản lượng thép thô của Trung Quốc trong tháng 1 và tháng 2 lên tới 167,96 triệu tấn, tăng 1,6% so với 165,31 triệu tấn trong hai tháng đầu năm 2023.
Nghi ngờ tính khả thi
Giá thép nội địa của Trung Quốc tăng sau thông báo của NDRC, nhưng các nhà tham gia thị trường thép không mấy lạc quan vì họ cho rằng các nhà máy thép sẽ khó giảm mạnh tỷ lệ sản xuất trong ngắn hạn.
Ví dụ: Đánh giá về giá của Fastmarkets- cơ quan báo cáo giá hàng hóa chéo (PRA) - đối với thép thanh trong nước, xuất khẩu ở Đông Trung Quốc là 3.360 - 3.380 nhân dân tệ/tấn (464 - 467 USD) vào Thứ Hai, ngày 8/4 (ngày làm việc đầu tiên sau kỳ nghỉ Tết Thanh Minh, ngày 4-6/4), tăng 30 nhân dân tệ/tấn từ mức 3.330-3.350 nhân dân tệ/tấn vào ngày 3/4.
Một nhà kinh doanh thép thanh có trụ sở tại Thượng Hải cho biết: “Nhiều nhà máy thép chạy lò cao vẫn có lợi nhuận nên họ không muốn là người đầu tiên giảm sản lượng”. Một số nhà cung cấp là các nhà máy chạy lò hồ quang điện và các nhà máy này gần đây đang giảm sản lượng do mất lợi nhuận.
“Nếu chính quyền địa phương không đưa ra bất kỳ thông báo nào yêu cầu các nhà máy thép giảm sản lượng, nguồn cung có thể vẫn đủ và điều này sẽ tiếp tục gây áp lực giảm giá thép”, nhà kinh doanh thép thanh có trụ sở tại Thượng Hải khác cho biết.
Người ta tỏ ra hoài nghi về sự hỗ trợ từ khả năng cắt giảm sản xuất đối với giá thành phẩm, đồng thời tin rằng chi phí nguyên liệu thô sản xuất thép như quặng sắt, than luyện cốc,…. đóng vai trò quan trọng hơn trong việc hỗ trợ giá thép.
Một thương nhân thép khác nữa ở Thượng Hải cho biết: “Chỉ có sự tăng giá đáng kể của nguyên liệu thô sau đợt giảm mạnh trước đó hoặc nhu cầu thép tăng đáng kể mới có thể thúc đẩy giá thép giao ngay”.
Nhu cầu nguyên liệu sản xuất thép có thể giảm trong dài hạn
Một số người tham gia thị trường cho rằng việc điều chỉnh sản lượng thép thô của Trung Quốc vào năm 2024, hoặc những dấu hiệu chính thức về việc này, cuối cùng sẽ làm giảm nhu cầu và giá nguyên liệu thô sản xuất thép trong ngành.
Nguồn tin từ miền nam Trung Quốc cho biết: “Việc cắt giảm sản lượng thép thô sẽ làm giảm giá quặng sắt và than cốc, nhưng tác động cuối cùng sẽ phụ thuộc vào việc thực hiện [cắt giảm sản lượng] trong dài hạn”.
Theo một nhà máy có trụ sở tại Bắc Kinh thì giá quặng sắt có thể dao động nhiều hơn do việc cắt giảm sản lượng thép thô có thể làm giảm nhu cầu quặng sắt hoặc tăng khả năng thu mua nguyên liệu thô của các nhà máy nếu việc cắt giảm sản lượng giúp mang lại lợi nhuận sản xuất thép khá.
Fastmarkets nhận định một số nguồn tin trên thị trường than nội địa Trung Quốc đã giảm giá than cốc sau thông báo này, do nhu cầu giảm.
Một nhà kinh doanh than có trụ sở tại Bắc Kinh cho biết: “Trung Quốc vẫn chưa công bố bất kỳ kế hoạch cụ thể nào, nhưng các nhà máy thép và luyện cốc của Trung Quốc thận trọng trong việc thu mua nguyên liệu thô vì họ dự đoán giá sẽ tiếp tục giảm trên thị trường”.
Một số nhà máy thép ở tỉnh Hà Bắc và thành phố Thiên Tân thông báo giảm giá than cốc từ 100 -110 nhân dân tệ/tấn từ ngày 9/4. Đây là đợt giảm giá than cốc thứ 8 kể từ tháng 1 năm nay.
“Không còn nghi ngờ gì nữa, việc điều chỉnh sản lượng thép thô có thể mang lại tâm lý giảm giá nhiều hơn cho thị trường hợp kim sắt, nhưng có thể mất một thời gian, ít nhất là vào thời điểm hiện tại, để phản ánh về giá hợp kim sắt, bởi vì sắt -silicon và vanadi là nguyên liệu thô đầu nguồn trong ngành thép”, một nhà kinh doanh sắt - silic có trụ sở tại Trung Quốc cho biết.
Tác giả: Jessica Zong, Alice Li, Jessica Long, Norman Fong, Tina Tong, và Shu Yi Zheng
Nguồn: https://www.fastmarkets.com/insights/chinas-new-2024-steel-output-altering-value-chain-dynamics/
* Fastmarkets là cơ quan báo cáo giá hàng hóa chéo (PRA) đáng tin cậy nhất trong lĩnh vực nông nghiệp, lâm sản, kim loại và khai thác mỏ cũng như thị trường năng lượng thế hệ mới. cung cấp hơn 250 mức giá thép, bao gồm các tiêu chuẩn ngành trên toàn cầu. Dữ liệu giá thép của Fastmarkets kết hợp thông tin tình báo của các thương hiệu hàng đầu trong ngành như Metal Bulletin, American Metal Market, Scrap Price Bulletin và Industrial Minerals.
Dịch: Sao Mai
